新法證券 on 投資者適當(dāng)性制度有哪些規(guī)定？投資者適當(dāng)性管理暫行辦法的保護(hù)投資者合法權(quán)益上交所表示《辦法》加強(qiáng)了投資者適當(dāng)性管理并要求證券不同風(fēng)險(xiǎn)承受能力的公司- 證券如何在營(yíng)銷中實(shí)施投資者適當(dāng)性制度根據(jù)2.從事證券、期貨、黃金、外匯等相關(guān)市場(chǎng)投資交易兩年及以上，近12個(gè)月內(nèi)交易證券至少40次；什么是投資者適當(dāng)性管理。

股票期權(quán)交易試點(diǎn)管理辦法第一條為了規(guī)范股票期權(quán)交易試點(diǎn)，維護(hù)股票期權(quán)市場(chǎng)秩序，防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)股票期權(quán)交易各方的合法權(quán)益，促進(jìn)資本市場(chǎng)健康發(fā)展，根據(jù)證券 Law、《期貨交易管理?xiàng)l例》和證券公司監(jiān)督管理?xiàng)l例第二條從事股票期權(quán)交易的單位和個(gè)人以及本辦法所稱股票期權(quán)交易，是指以公開(kāi)集中交易方式或中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)(以下簡(jiǎn)稱中國(guó)證監(jiān)會(huì))認(rèn)可的其他方式，以股票期權(quán)合約為交易標(biāo)的的交易活動(dòng)。

法律主觀性:根據(jù)我國(guó)法律的相關(guān)規(guī)定，a 證券公司要從事證券承銷業(yè)務(wù)，需要滿足一定的條件，才有資格承銷證券公司債券。證券公司債券承銷規(guī)定《公司債券承銷業(yè)務(wù)守則》第一章總則第一條為規(guī)范承銷機(jī)構(gòu)承銷公司債券行為，保護(hù)投資者的合法權(quán)益，促進(jìn)公司債券市場(chǎng)健康發(fā)展，根據(jù)《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》及其他有關(guān)法律法規(guī)、規(guī)范性文件和自律規(guī)則，制定本守則。

公司債券發(fā)行后，受托管理人應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī)定繼續(xù)履行受托管理職責(zé)。第三條中國(guó)證券行業(yè)協(xié)會(huì)(以下簡(jiǎn)稱協(xié)會(huì))對(duì)承銷機(jī)構(gòu)承銷公司債券實(shí)行自律管理。第四條承銷機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全承銷業(yè)務(wù)制度和決策機(jī)制，制定風(fēng)險(xiǎn)和內(nèi)控制度，加強(qiáng)定價(jià)和配售過(guò)程管理，落實(shí)承銷責(zé)任。第二章承銷與申請(qǐng)第五條公司債券的發(fā)行應(yīng)當(dāng)由具有承銷資格的公司承銷。

【答案】:期貨公司實(shí)施金融期貨管理規(guī)則投資者適當(dāng)性制度(修訂)第五條A、CA項(xiàng)，會(huì)員單位應(yīng)當(dāng)完善期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理，加強(qiáng)對(duì)投資者交易行為的合法合規(guī)管理。監(jiān)督。第八條B項(xiàng):會(huì)員單位應(yīng)當(dāng)完善客戶糾紛處理機(jī)制，為投資者提供合理的投訴渠道，告知其投訴渠道、方式和程序，妥善處理糾紛。

新的“證券 Law”分別對(duì)證券 Company和投資者作出了標(biāo)準(zhǔn)要求。對(duì)于證券 company來(lái)說(shuō)，一言以蔽之，就是要了解客戶，揭示風(fēng)險(xiǎn)，明確賣家的責(zé)任。對(duì)于投資者，應(yīng)配合證券 company按照證券 company的明示要求提供個(gè)人真實(shí)信息。公司拒絕提供信息或未按要求提供信息的證券公司應(yīng)告知后果并拒絕出售證券并按規(guī)定提供服務(wù)。此外，新的“證券 Law”還區(qū)分了普通投資者和專業(yè)投資者，以便為風(fēng)險(xiǎn)承受能力相對(duì)較低、投資專業(yè)知識(shí)和專業(yè)能力不足的普通投資者提供更充分的服務(wù)。

根據(jù)證券Futures投資者適當(dāng)性管理措施的規(guī)定:向投資者 sell 證券期貨產(chǎn)品或提供證券。在銷售產(chǎn)品或提供服務(wù)的過(guò)程中，勤勉盡責(zé)，審慎履行職責(zé)，充分了解投資者的情況，對(duì)產(chǎn)品或服務(wù)信息進(jìn)行深入調(diào)查分析，做出科學(xué)有效的評(píng)估，充分揭示風(fēng)險(xiǎn)，根據(jù)投資者的不同風(fēng)險(xiǎn)承受能力和產(chǎn)品或服務(wù)的不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，提出明確的匹配意見(jiàn)，銷售或提供合適的產(chǎn)品或服務(wù)。

金融期貨投資者適當(dāng)性系統(tǒng)也對(duì)新規(guī)進(jìn)行了修改。主要修訂內(nèi)容包括四個(gè)方面。一是調(diào)整資金核實(shí)時(shí)限，將“投資者申請(qǐng)開(kāi)戶時(shí)，保證金賬戶可用資金余額不低于人民幣50萬(wàn)元”在CICC現(xiàn)行適當(dāng)性中調(diào)整為“投資者申請(qǐng)開(kāi)戶前連續(xù)五個(gè)交易日保證金賬戶可用資金余額不低于人民幣50萬(wàn)元”。

第一條為促進(jìn)創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)的規(guī)范發(fā)展，引導(dǎo)投資者樹(shù)立正確的投資理念，理性參與創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)交易，根據(jù)《首次公開(kāi)發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市管理暫行辦法》、《創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)適當(dāng)性管理暫行規(guī)定》投資者深圳。第二條會(huì)員應(yīng)當(dāng)認(rèn)真履行創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)適當(dāng)性管理職責(zé)，了解客戶的身份、財(cái)產(chǎn)和收入狀況、證券投資經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)偏好、投資目標(biāo)等相關(guān)信息，有針對(duì)性地開(kāi)展風(fēng)險(xiǎn)揭示、客戶培訓(xùn)、投資者教育等工作，在充分了解創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)特點(diǎn)的基礎(chǔ)上，引導(dǎo)客戶開(kāi)通和參與交易。

職責(zé)規(guī)定共7章51條，分別是總則、日常監(jiān)管、風(fēng)險(xiǎn)防范與處置、案件查處和行政處罰、投資者教育保護(hù)、其他職責(zé)和附則。主要內(nèi)容包括:一、關(guān)于日常監(jiān)管。派出機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)依據(jù)法律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)授權(quán)開(kāi)展行政許可相關(guān)工作，檢查資本市場(chǎng)相關(guān)市場(chǎng)主體，接收相關(guān)市場(chǎng)主體按照規(guī)定報(bào)送的業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)等備案和報(bào)告材料，進(jìn)行審核分析。

二是關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)防范和處置。規(guī)定派出機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)和問(wèn)題收集分析信息，加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)的動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)，督促市場(chǎng)主體提高防范和化解風(fēng)險(xiǎn)的能力。同時(shí)，依據(jù)法律、行政法規(guī)和國(guó)務(wù)院有關(guān)規(guī)定，明確了派出機(jī)構(gòu)對(duì)證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、上市公司、非上市公眾公司、債券違約、區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)和非法證券期貨活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)防范和處置職責(zé)。三是關(guān)于案件查處和行政處罰。

上交所表示，《辦法》要求證券公司通過(guò)加強(qiáng)投資者適宜性管理，為投資者提供不同風(fēng)險(xiǎn)承受能力的配套產(chǎn)品，有助于從根本上保護(hù)-3。這些措施將市場(chǎng)創(chuàng)新與保護(hù)結(jié)合起來(lái)。一方面有利于提高證券公司的專業(yè)服務(wù)水平，另一方面也有利于緩解投資者多層次資本市場(chǎng)快速發(fā)展與結(jié)構(gòu)不合理的矛盾，改善資本市場(chǎng)生態(tài)和投資文化，確保投資者。

根據(jù)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布的證券Company投資者適當(dāng)性制度指引(2012年12月30日發(fā)布)第十條證券公司可根據(jù)客戶信息將符合以下條件的客戶劃分為專業(yè)類。2.從事證券、期貨、黃金、外匯等相關(guān)市場(chǎng)投資交易兩年及以上，近12個(gè)月內(nèi)交易證券至少40次；

投資者適宜性管理，簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)就是以合適的方式和程序?yàn)楹线m的人提供合適的產(chǎn)品或服務(wù)，主要包括以下三個(gè)方面:一、評(píng)價(jià)投資者，運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)需要對(duì)投資者有全面的了解。二是對(duì)投資產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，使運(yùn)營(yíng)機(jī)構(gòu)了解其提供的產(chǎn)品和服務(wù)，尤其是產(chǎn)品和服務(wù)的潛在風(fēng)險(xiǎn)，建立完善的產(chǎn)品或服務(wù)分級(jí)體系。