什么叫套期頭寸，什么是期貨交易頭寸和套利交易持倉(cāng)有什么區(qū)別

來(lái)源：整理時(shí)間：2023-07-28 23:32:53 編輯：金融知識(shí) 手機(jī)版

1，什么是期貨交易頭寸和套利交易持倉(cāng)有什么區(qū)別

頭寸就是指客戶的損失。套利持倉(cāng)是指下多空兩單，而且是同時(shí)的。叫對(duì)沖。前者是指手續(xù)費(fèi)加虧損。后者只是手續(xù)費(fèi)。更多問(wèn)題，看上方，家。。。我

在交易上沒(méi)什么區(qū)別，但在持倉(cāng)限制和保證金比例上是不同的。法人客戶或交易所的自營(yíng)會(huì)員，申請(qǐng)?zhí)妆ｎ^寸的話，需要向交易所提供生產(chǎn)計(jì)劃、購(gòu)銷(xiāo)合同等相關(guān)書(shū)面材料，經(jīng)交易部審核批準(zhǔn)后給予套保指標(biāo)額度（持倉(cāng)額度）。此額度不受持倉(cāng)限額的限制和保證金比例變動(dòng)的限制，比如某品種在非交割月對(duì)法人客戶的持倉(cāng)限制為2000手，則套保指標(biāo)（頭寸）不在此之列。另外如果行情變動(dòng)劇烈時(shí)交易所提高保證金比例的話，套保頭寸的保證金比例仍按照最低保證金比例計(jì)算。另外套保頭寸指標(biāo)可以分批次開(kāi)倉(cāng)，直到達(dá)到額度為止，但必須一次性平倉(cāng)或進(jìn)入交割，如果平倉(cāng)時(shí)只平掉部分持倉(cāng)，則交易所會(huì)將剩余套保頭寸予以強(qiáng)平。還有就是套保頭寸指標(biāo)只能一次性使用，再需要套保的話需要另行申請(qǐng)頭寸指標(biāo)。

什么是期貨交易頭寸和套利交易持倉(cāng)有什么區(qū)別

2，期貨上預(yù)計(jì)價(jià)格下挫于是建立空頭頭寸進(jìn)行套期保值這句話通俗

這句話的意思，就是在你預(yù)計(jì)要下跌之前，你提前賣(mài)，那樣就可以在高價(jià)賣(mài)掉，賣(mài)家越高，你的盈利自然越高嘍，呵呵

套期保值就是在預(yù)期價(jià)格下跌的時(shí)候，以高價(jià)先賣(mài)出你所持有的現(xiàn)貨合約，這樣就等于鎖定了你的成本，之后就算價(jià)格跌下來(lái)了，你再以低價(jià)買(mǎi)進(jìn)你的貨物，所以你的實(shí)際成本還是沒(méi)有變。

1、頭寸（position）也稱(chēng)為"頭襯"就是款項(xiàng)的意思，是金融界及商業(yè)界的流行用語(yǔ)。如果銀行在當(dāng)日的全部收付款中收入大于支出款項(xiàng)，就稱(chēng)為"多頭寸"，如果付出款項(xiàng)大于收入款項(xiàng)，就稱(chēng)為"缺頭寸"。對(duì)預(yù)計(jì)這一類(lèi)頭寸的多與少的行為稱(chēng)為"軋頭寸"。到處想方設(shè)法調(diào)進(jìn)款項(xiàng)的行為稱(chēng)為"調(diào)頭寸"。如果暫時(shí)未用的款項(xiàng)大于需用量時(shí)稱(chēng)為"頭寸松"，如果資金需求量大于閑置量時(shí)就稱(chēng)為"頭寸緊"。 2、頭寸是金融行業(yè)常用到的一個(gè)詞，在金融、證券、股票、期貨交易中經(jīng)常用到。比如在期貨交易中建倉(cāng)時(shí),買(mǎi)入期貨合約后所持有的頭寸叫多頭頭寸,簡(jiǎn)稱(chēng)多頭;賣(mài)出期貨合約后所持有的頭寸叫空頭頭寸,簡(jiǎn)稱(chēng)空頭。商品未平倉(cāng)多頭合約與未平倉(cāng)空頭合約之間的差額就叫做凈頭寸。只是在期貨交易中有這種做法，在現(xiàn)貨交易中還沒(méi)有這種做法。在外幣交易中，“ 建立頭寸”是開(kāi)盤(pán)的意思。開(kāi)盤(pán)也叫敞口，就是買(mǎi)進(jìn)一種貨幣，同時(shí)賣(mài)出另一種貨幣的行為。開(kāi)盤(pán)之后，長(zhǎng)了(多頭)一種貨幣，短了(空頭)另一種貨幣。選擇適當(dāng)?shù)膮R率水平以及時(shí)機(jī)建立頭寸是盈利的前提。如果入市時(shí)機(jī)較好，獲利的機(jī)會(huì)就大；相反，如果入市的時(shí)機(jī)不當(dāng)，就容易發(fā)生虧損。凈頭寸就是指開(kāi)盤(pán)后獲取的一種貨幣與另一種貨幣之間的交易差額。另外在金融同業(yè)中還有扎平頭寸、頭寸拆借等說(shuō)法。頭寸日有分很多種的：第一頭寸日(期貨交割過(guò)程的第一日)等等，多數(shù)就是指對(duì)款項(xiàng)動(dòng)用的當(dāng)日。

這種套期保值是指自己手里持有現(xiàn)貨，預(yù)計(jì)期貨價(jià)格下跌的話，在高位賣(mài)出期貨品種，給現(xiàn)貨做套保，用期貨的盈利彌補(bǔ)現(xiàn)貨的虧損。毒丸計(jì)劃是一種防止被收購(gòu)的策略，啟動(dòng)毒丸計(jì)劃會(huì)使收購(gòu)者付出較大的成本。

期貨上預(yù)計(jì)價(jià)格下挫于是建立空頭頭寸進(jìn)行套期保值這句話通俗

3，怎么認(rèn)識(shí)股指期貨頭寸又是什么

股指期貨是從股市交易中衍生出來(lái)的一種新的交易方式，股指期貨交易的標(biāo)的物是股票價(jià)格指數(shù)。股指期貨是金融期貨中產(chǎn)生最晚的一個(gè)類(lèi)別。國(guó)內(nèi)的股指期貨是中國(guó)金融期貨交易所的滬深300指數(shù)合約。滬深300期貨指數(shù)的最小變動(dòng)量是0.02點(diǎn)，由于滬深300股指期貨合約的乘數(shù)是300元，故一個(gè)合約的最小變動(dòng)金額便是0.2x300元=60元。頭寸是金融行業(yè)常用到的一個(gè)詞，在金融、證券、股票、期貨交易中經(jīng)常用到。比如在期貨交易中建倉(cāng)時(shí),買(mǎi)入期貨合約后所持有的頭寸叫多頭頭寸,簡(jiǎn)稱(chēng)多頭;賣(mài)出期貨合約后所持有的頭寸叫空頭頭寸,簡(jiǎn)稱(chēng)空頭。商品未平倉(cāng)多頭合約與未平倉(cāng)空頭合約之間的差額就叫做凈頭寸。只是在期貨交易中有這種做法，在現(xiàn)貨交易中還沒(méi)有這種做法。在外幣交易中，“ 建立頭寸”是開(kāi)盤(pán)的意思。開(kāi)盤(pán)也叫敞口，就是買(mǎi)進(jìn)一種貨幣，同時(shí)賣(mài)出另一種貨幣的行為。開(kāi)盤(pán)之后，長(zhǎng)了(多頭)一種貨幣，短了(空頭)另一種貨幣。選擇適當(dāng)?shù)膮R率水平以及時(shí)機(jī)建立頭寸是盈利的前提。如果入市時(shí)機(jī)較好，獲利的機(jī)會(huì)就大；相反，如果入市的時(shí)機(jī)不當(dāng)，就容易發(fā)生虧損。凈頭寸就是指開(kāi)盤(pán)后獲取的一種貨幣與另一種貨幣之間的交易差額。另外在金融同業(yè)中還有扎平頭寸、頭寸拆借等說(shuō)法。頭寸日有分很多種的：第一頭寸日(期貨交割過(guò)程的第一日)等等，多數(shù)就是指對(duì)款項(xiàng)動(dòng)用的當(dāng)日。

股票價(jià)格指數(shù)期貨，也可稱(chēng)為股價(jià)指數(shù)期貨、期指，是指以股價(jià)指數(shù)為標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化期貨合約，雙方約定在未來(lái)的某個(gè)特定日期，可以按照事先確定的股價(jià)指數(shù)的大小，進(jìn)行標(biāo)的指數(shù)的買(mǎi)賣(mài)。雙方交易的是一定期限后的股票指數(shù)價(jià)格水平，通過(guò)現(xiàn)金結(jié)算差價(jià)來(lái)進(jìn)行交割。作為期貨交易的一種類(lèi)型，股指期貨交易與普通商品期貨交易具有基本相同的特征和流程。在期貨開(kāi)戶交易中建倉(cāng)時(shí)，買(mǎi)入期貨合約后所持有的頭寸叫多頭頭寸，簡(jiǎn)稱(chēng)多頭；賣(mài)出期貨合約后所持有的頭寸叫空頭頭寸,簡(jiǎn)稱(chēng)空頭。商品未平倉(cāng)多頭合約與未平倉(cāng)空頭合約之間的差額就叫做凈頭寸。只是在期貨交易中有這種做法，在現(xiàn)貨交易中還沒(méi)有這種做法。

zdxsbypchb0743013621人w民幣0的市場(chǎng)組合就是人h民幣6在市場(chǎng)投資中0在證券和金融以7及k其他一n些領(lǐng)域的投資的比4例。就好比2100塊錢(qián)你既可以8買(mǎi)點(diǎn)這個(gè)s，也o可以8買(mǎi)點(diǎn)那個(gè)z，而不p是全都集中6在買(mǎi)某一t個(gè)g品種的東西。買(mǎi)賣(mài)股指有利于n維持股指的相對(duì)穩(wěn)定，不e會(huì)出現(xiàn)單邊上y漲或者單邊下k跌的情況。當(dāng)然凡i事都不r是一u定的。多頭套期保值，又v稱(chēng)買(mǎi)入e套期保值，是指交易者先在期貨市場(chǎng)買(mǎi)進(jìn)期貨以0便在將來(lái)現(xiàn)貨市場(chǎng)買(mǎi)進(jìn)時(shí)不b至于x因價(jià)格上v漲而給自己n造成經(jīng)濟(jì)損失的一u種期貨交易方5式。因此又z稱(chēng)“買(mǎi)空保值”。至于p期貨頭寸v盈虧z看起來(lái)貌似很難理解，但是只要你理解“頭寸a”兩個(gè)y字就很容易了o，因?yàn)?頭寸i就是"款項(xiàng)"的意思，所以8就很好理解，事實(shí)上w就是表示6盈虧k的，正的就表示3賺了j多少5，負(fù)的就表示7虧j了o多少4！連續(xù)就是不z考慮換月1的因?yàn)?每個(gè)e合約到交割之q后就沒(méi)有了v，比6如0683合約到03年05月6份的某日6交割之m后就沒(méi)有了r，換成0388的合約,這樣的換月5往往會(huì)造成價(jià)格的變動(dòng)，圖表上n看出來(lái)比7較跳躍。而連續(xù)就是在0665沒(méi)有之o后接上m0423的合約，從8而組成一w個(gè)w新價(jià)格走勢(shì)圖，這樣合約價(jià)格就不f會(huì)發(fā)生顯著變化1。作用就是看起來(lái)比2較方5便，具有連續(xù)性。空頭套期保值，又w稱(chēng)賣(mài)出套期保值，是指交易者先在期貨市場(chǎng)賣(mài)出期貨，當(dāng)現(xiàn)貨價(jià)格下z跌時(shí)以5期貨市場(chǎng)的盈利來(lái)彌補(bǔ)現(xiàn)貨市場(chǎng)的損失，從8而達(dá)到保值的一j種期貨交易方7式?！百u(mài)空保值”。希望樓主能滿意！